12月22日，资本邦获悉，持牌贷款服务商康业金融科技集团有限公司(简称康业金融科技)首次交付表格，建银国际为独家保荐机构。
业务概述
招股书显示，康业金融科技是一家位于香港的持牌贷款服务商，以金融科技支持其业务运作。根据Jost Sullivan的资料，就收入而言，截至2019年12月31日止年度，该公司的物业按揭融资及无抵押融资分别在香港所有持牌放债人当中排名第一及第五。
该公司主要从事向个人和公司提供有担保和无担保贷款融资。该公司主要透过其主要营运附属公司营运，所有附属公司均持有放债人牌照，并受香港放债人条例监管。根据Jost Sullivan的资料，康业金融科技是第一家根据放债人条例在香港透过录像柜员机网络提供贷款服务的持牌放债人。
该公司在运营中采用的主要金融技术包括:(1)视频柜员机，(2)IDCM，(3)中小企业仪表板，(4)RPA和(5)区块链技术。其收入的主要来源是向借款人提供贷款所产生的利息。
康业金融科技主要提供以下类型的有担保和无担保融资，均以分期还款为基础:“一物一押”贷款、“二物一押”贷款、无担保民间贷款、无担保业主贷款、无担保中小企业贷款。
财务数据
截至2017-2019年度，康业金融科技的利息净收入分别约为5.088亿港元、5.115亿港元及6.204亿港元，同期利润总额及综合收益分别约为2.095亿港元、2.772亿港元及2.622亿港元。
截至2019年及2020年9月30日止九个月的利息净收入分别约为462，000，000港元及577，900，000港元，而同期的利润总额及综合收益分别约为192，300，000港元及306，500，000港元。
根据资金状况分析，康业金融科技存在以下风险:
1.受香港整体经济环境，尤其是房地产市场的影响。
康业金融科技的业务活动位于香港，康业金融科技直接受到香港当地的经济、社会、政治和法律形势以及政府政策的任何变化或发展的影响。这些变化或发展受到许多不可控因素的影响，如全球经济和中国的政治局势。
由于中美贸易持续紧张，社会动荡加剧，新冠肺炎疫情爆发，香港楼市受外部宏观经济因素影响，2019年至2020年第三季度价格和销量均出现下滑。
当地经济、社会和政治环境的任何不利变化都可能导致市场活动长期停滞，投资和贸易活动下降，进而可能对康业金融科技的业务、经营业绩、财务状况和前景产生重大不利影响。
2.面临客户可能拖欠贷款的信用风险。
康业金融科技从事贷款业务，为客户提供融资，前提是贷款连同利息一并偿还。
2017-2019年度及截至2020年9月30日止九个月，康业金融科技应收贷款分别约为20.77亿港元、30.59亿港元、40.92亿港元及44.85亿港元，其中减值拨备分别约为7820万港元、3180万港元、6240万港元及9650万港元。
因此，康业金融科技的业务面临客户可能无法履行其合同义务及拖欠利息及/或本金付款的风险。
3、净收益率下降。
康业金融科技的经营业绩和盈利能力取决于净收益率，净收益率主要是贷款产品的平均实际利率与有息贷款的实际利率之差。2017-2019年及截至2020年9月30日的9个月，康业金融科技的整体净利率分别约为23.7%、20.3%、17.4%及13.6%，呈显著下降趋势。
如果由于融资成本增加或竞争加剧导致净收益率下降，康业金融科技的财务业绩可能会受到不利影响。
4.行业竞争激烈。
根据Jost Sullivan的数据，截至2020年10月31日，香港共有2368家持牌放债人。
不能保证康业金融科技能够保持或增强其竞争力或维持在贷款行业中具有良好信用水平的客户群，否则可能导致利润减少和市场份额损失，从而可能对其业务、经营业绩、财务状况和前景产生重大不利影响。
头部图片来源:虫子
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本文来自首都之州。
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