融创境外债重组方案出炉,孙宏斌ALL IN,4.5亿美元贷款全部转股,下面是第一财经给大家的分享,一起来看看。
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一如市场预期,融创在三月底前公布了境外债重组方案,为走出困境赢取时间和空间。
3月28日夜间,融创发布公告称,针对90.48亿美元境外债务重组,已与境外债权人小组订立重组支持协议,拟就境外重组方案向现有债务持有人寻求更广泛的支持。据悉,上述债权人小组债权占现有债务未偿还本金总额超30%、近30亿美元,权重占比及债务规模水平均较高。
从境外重组方案来看,融创将约百亿美元的境外债务分为降杠杆、留债展期两种路径进行重组,为债权人提供了可转换债券、强制可转换债券、转换为部分融创服务股权、置换新票据等选项。
其中,降杠杆计划目标约30亿美元,分三项实施:第一,融创拟发行10亿美元的可转换债券,所有计划债权人有权在重组生效日起12个月内,以每股20港元将可转债转换为融创中国普通股。此后,可转换债券不再附带任何转股权,并将于到期日被赎回。如选择不转股,则留债9年期,公司需支付1-2%的票息。
第二,发行五年期强制可转换债券,预计规模17.5亿美元,债权人可选择在期初、周年、约定触发机制达成等不同条件下登记转股,到期日尚未行使转股权的强制可转换债券,将全部转换为融创中国普通股。
具体而言,强制可转换债券的持有人,可于重组生效日期或重组生效日期满6个月后递交转股通知,转换价格为每股10港元,规模上限为强制可转换债券总额的25%。其余情况下,持有人可递交转股通知将剩余债券转换为公司普通股,价格等于递交通知首日前90个交易日的交易量加权平均价,最低转换价格为每股4.58港元。于到期日,尚未行使转股权的将被全部强制转换为公司普通股。
公告表示,债权人小组成员对强制可转换债券表示支持,部分成员拟认购若干金额的强制可转换债券。值得一提的是,融创的控股股东孙宏斌也再次下场,根据强制可转换债券相同的条款,将此前提供给公司的4.5亿美元无息股东贷款,同步同价转换为融创中国的股权。
第三,债权人也可将现有债权转换为现有融创服务投资持有的融创服务股权,交换价格为60个交易日加权平均股价的2.5倍,不得低于每股17港元,规模上限约4.49亿股,约占融创服务已发行总股数的14.7%。
总体来看,债权人既可将全部或部分持有的债权转换为股权,以获得短期现金流;也可继续持有债权,从在较长时间内获得偿付。截至发稿日,融创中国股票仍在停牌中,停牌前价格为每股4.58港元,融创服务股价报3.16港元。
就剩余债务,融创将发行新的以美元计价的公开票据进行置换。债权人将获得最多八档新票据,分别于重组后的2年至9年到期,对于第一、第二档债务(初始期限分别为两年和三年),融创有权选择将到期日延长1年,延期系列的新票据在延长期内的年利率将增加1.0%。该等新票据现金利息的年利率将在5.0%至6.5%之间。公司也可选择在首两年内以实物支付全部或部分利息,该等年利率比现金利率高1.0%。
融创方面表示,公司与债权人小组已就重组条款达成协议,重组的成功需要广泛的支持,恳请未签署重组支持协议的所有现有债务持有人尽快加入重组支持协议。
业内认为,如果该债务重组方案成功落地,将改善融创资产负债状况,大幅降低境外债务规模,缓解未来2-3年的流动性压力,同时增厚净资产,为融创的经营有序恢复提供支持。
此前融创方面也表示,如果境外债重组成功,将有助融创经营性现金流逐步恢复,并构成后续境内外债务偿还的基础。若后续未获取新的开发项目、所有可售资源均可变现、严控各项成本及开支、不考虑诉讼可能导致的额外支出等,融创对后续现金流进行了预测。
该公司称,未来七年左右,集团连同其合营及联营公司的开发项目预期产生现金流总额约为3200亿元,其中有约20%可用于境外实体偿债。未来七年或更长时间内,融创将视市场情况出售部分资产,预计将使集团的整体流动性增加约600亿元。
去年以来,融创加快推进债务处置及项目复工,先是与AMC机构合作,盘活上海董家渡、武汉桃花源等项目,随后总计160亿人民币境内债重组成功。该公司还将于3月31日发布2022年度中期、年度业绩。
据融创披露,预期截至2022年6月30日止六个月,公司拥有人应占亏损介于人民币180亿元至190亿元;截至2022年12月31日止年度,公司拥有人应占亏损介于人民币270亿元至280亿元。
上半年及年度取得亏损,主要由于受房地产市场下行及新型冠状病毒疫情影响,工程进度减缓,物业交付面积减少,结转的收入大幅下降,资本化利息减少而费用化利息增加;物业项目销售价格不及预期,期内结转的物业项目毛利率下降;对物业项目及其他若干资产计提减值拨备等综合因素所致。
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昨天回家,看到一个癞头和尚跟一个落魄道士在小区门口打了个头破血流,起因还是因为有个业主乔迁之喜请了和尚做法,结果却被这个道士杀出来抢了生意。
一直以为,做法看风水这种技能堪称前途远大,技术好的可以登堂入室大摆水陆道场,不入流的可以在地铁口摆个小摊测字算命,赚钱容易不说,还能时不时的摸到女施主的小手手。
即使AlphaGo已经击败了人类冠军,即使月球已经上了好几十次,相信玄学这种神秘能量的人依然大有人在,不只是偏远乡村翠花她二婶,还有北上广CBD里满口夹英语的商务人士,有人的地方,就有癞头和尚落魄道士的忠实簇拥,哪怕是在自诩最先看到未来的科技互联网公司。
就像最近烦成一锅浆糊的B站,一直被誉为二次元新人类的港湾,当初好不容易搬到新的办公楼,第一件事就是找来大师来做法。从网友爆出的照片来看,B站这次道场做的还挺宏大,你看那法台庄严肃穆,周边摆满灿烂的鲜花,墙上还贴着翻飞的黄符。
两个身着道袍的道士正在有条不紊的开展神通,而其他人则跪在地上一字排开,面容无比虔诚。
乔迁时摆个道场不稀奇,问题是摆道场的是B站,消息一出来,网上立马炸开了锅,很多网友诚心建议到:摆个道场怕还是不够,不如再杀几个程序员祭天……
说互联网公司脑洞大那不是开玩笑的,B站的乔迁好歹还属于传统业务,那游戏开服的时候,找道士画符防止Bug你见过没有?
就在今年的《逆水寒》全面内测之前,网易很担心服务器挂掉影响用户体验,为求安稳,他们也找来了道士,并且在微博宣称:“道长是茅山正法,符是用C语言画的,今天服务器肯定稳如狗。”
仔细看这些符上,上边写着“玩家爆棚”、“逆水寒永无BUG”、“永不宕机”,另外果真还有一行行的C语言。再配上对着机房上香、贴符的道长,莫名就让人有了信心:这服务器大概可能也许真的会稳如狗吧……
同样的,另外一家公司在游戏公测之前也比较担心,明目张胆请法师吧又怕人笑话,于是他们直接把服务器带去了寺庙,让法师为服务器开光以保证公测不会宕机。
公测当天确实比较顺利,不过一个月之后还是出了大事,大规模的瘫痪,故障,很多网友着急,也不忘提醒他们:你们那服务器开光的保质期可能只有一个月,现在法力过期了,赶紧再抱过去充值啊……
除了这些互联网公司之外,听说还有碧桂园开新楼盘之前誓师喝鸡血,还有恒大、融创、保利等多家房企巨头搞开发时也都极其看重风水。额,对了,还有中国足球,相比起B站和网易的小打小闹,这些搞足球的玩的可大多了。
常年徘徊在保级边缘的河南建业,因为连续输球,于是一咬牙,一口气找来15个道士来到主场的航海体育场作法。
在作法现场,道士们手持法器,还在球场上搭出了一个小台子,扯起了三面旗帜迎风飘扬,上面写着“天意建业必胜”。
中超赛场上同样寄希望于神秘力量的还有广州富力,他们也曾经请大师来到越秀山主场,并且根据大师的建议把球场的座椅从蓝色改涂成了金色。
这都是明面上的,暗地里的“小迷信”就更多了,比如有些本土教练排兵布阵堪称低能,但对于这些却特别的讲究:比如哪只脚先迈进球场更好?比如今天的运道穿什么颜色的衣服赢得可能性更大?……
其实除了那些走火入魔的货,大多数人找大师画符做法只是为了走个过场,求个心安,毕竟老祖宗那句“宁可信其有,不可信其无”的嘱托依然停留在耳畔。求心安的又何止是这些做生意的踢球的,就连本该与迷信水火不容的中科院也跟道士打上了交道。
一篇名为“甘肃核项目奠基,道士做法保平安”的帖子在网上曝光,地点是甘肃武威“钍基熔盐堆核能系统(tmsr)项目”的奠基现场,在场有气宇轩昂的各位领导,还有不少白了头的专家,然而当之无愧的主角,还是那几个一脸严肃的“大师”。
在场的道友这也算走向巅峰了吧,钱可能不多,不过这个牛足够他们吹上一辈子,因为这不但是正儿八经的中科院项目,还是一个大型的核项目。相比起那些地铁口算命的人,这些人才真正是行业的佼佼者,不容易啊。
如果你感觉到荒唐,以为只有中国人会干这种事的话,那你就太年轻了。就拿足球比赛来说,当初也有一支英超球队找了泰国的法师为球衣和更衣室开光,最后,他们爆了个大冷夺冠了,这支球队叫莱斯特城。
还有国外那些互联网公司,甭管是小公司还是跨国巨头,在搬迁,装修,或者服务器开机等前请神父过来赐福,或者洒两把圣水也不是什么奇怪的事。
日本:为F-35A开光
如果这些还不够,那日本人在第一架自装的F-35A战斗机下线的时候,当着众多媒体,还有美国日本各方官员的面,愣是找来一帮神棍帮战斗机“开光”祈福。
俄罗斯:给坦克赐福
俄罗斯:给AK赐福
所谓的玄学,所谓的风水,所谓的祈福,到如今更多的已经成为了一种遵循传统的仪式,早已经失去了本来的意义。
至于那些深陷其中的,也许是发现了我们不知道的“神奇力量”,也许只是单纯的人傻钱多,管他呢,我们还是好好学习好好上班吧,不然谁知道什么时候,就被抓去祭天了呢……
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